风口丨“二八分化”主力或“暗渡陈仓”，这些品种明年最值得关注
2015/12/21 价值线
来源|价值线
编辑|钱老师、戴老师
【盘面解读】
周一两市股指震荡走高，二八格局再现。截至收盘，沪指报3642.47点，涨1.77%；深指报13028.31点，涨1.54%；创业板报2829.92点，跌0.01%。成交量方面，上市成交3983.17亿元，深市成交5444.67亿元，两市共成交9427.84亿元。个股方面，两市近70股涨停，3股跌停；219只个股涨超5%，25只个股跌超5%。
热点方面，白酒板块今日全面爆发，口子窖、沱牌舍得、古井贡酒等3股涨停；银行板块今日大涨，民生银行触及涨停大涨9.92%；信托保险板块涨势同样不俗，陕国投A涨停；中药板块现涨停潮，同仁堂、青海明胶、白云山(、奇正藏药、片仔癀、东阿阿胶等6股涨停；此外，基因测序、公路铁路运输等板块涨幅居前；而传媒、国产软件、物流、环保等板块跌幅居前。
期指方面，中证500主力合约IC1601今日涨1.76%，收报7585点。
香港股市方面，恒指今日涨0.17%，收报21791点。
【后市风向】
一、广州万隆：险资疯狂举牌传递重磅信号
自A股6月下半旬股灾来，险资举牌动作便十分疯狂，继宝能系疯狂吃进万科A后，安邦、福德等保险公司也频频大手笔举牌。而作为险资如此疯狂举牌，一方面意味着市场资产配置荒，另一方面更是传递了A股市场估值低廉的重磅信号。
而正是险资如此大手笔举牌动作，周一大盘便再次在蓝筹股带动下，顶住周三新股抽血压力再次中阳强势崛起。盘面上看，尽管万科A停牌，但险资举牌概念股却明显大面积异动涨停板。其中被安邦二度举牌的金风科技、同仁堂迎来主升浪暴涨60%，直接引爆了前举牌龙头金地集团、南玻A的强势封板；此外，阳光保险举牌的京投银泰、承德露露，国华人寿举牌的华鑫股份均迎来强势涨停等。充分说明在大盘分化行情中，具有险资举牌类个股最具反弹持续性与赚钱效应。
险资不是慈善机构，其在6月来频频大手笔的举牌与增持A股上市公司，其传递的更多是市场估值低廉的信号。当前沪市300动态市盈率不足13倍，银行股市盈率更是仅有6.2倍，远远低于国际同行市盈率；同时在房地产黄金十年过去、国际大宗商品随美元走强而转弱下，资产配置荒与A股低廉的估值，令险资蜂拥而至。
而在险资举牌夯实A股底部，市场又仍是存量资金博弈下，后市结构性分化仍是主基调。在流动性与估值因素造成的分化行情中，只有具有政策利好与业绩高增长类个股，才能在中阳后走出持续上涨行情。
二、金百临咨询秦洪：布局明年行情，新兴产业主线仍然不可忽视
周一A股市场顶住了海外资本市场大幅下跌的压力。其中，创业板指略显得步履蹒跚一些，而上证指数得益于金融地产股、食品饮料股等传统领域的龙头品种的强势而保持着强硬的态势，成交量也有所活跃。看来，随着产业资本领域的资金持续涌入，传统领域的相关品种面临着估值重估的驱动力，也就意味着短线A股的走势仍将相对乐观一些。
近期A股市场虽然指数波动幅度不大，但是，让市场参与者兴奋不已的信息倒是越来越多。尤其是围绕万科A的股权纷争信息成为周末的各类媒体的关注焦点。有心的市场参与者从那些被举牌股的共性中发现了新的可供投机的逻辑，那就是低估值、高股息率、高现金流、业绩稳定的个股最易得到产业资本的青睐。所以，拥有此类特征的个股在近期明显有新增资金的关注，也就使得酿酒食品概念股、金融地产股在周一获得了资金大规模的增持，也就有了周一A股，尤其是上证指数的大力拉升行情。
不过，随着时间的推移，尤其是估值重估浪潮向纵深发展之后，估值重估的动能会持续削弱。因为估值重估的核心是估值洼地。但一旦股价持续大力拉升，就会使得估值洼地效应迅速削弱，估值重估的动能自然随之减弱。所以，未来真正的中长线投资机会，不在于估值洼地的回升主线，而是在新兴产业股的持续高成长主线。
综上所述，可以推断的结论有两个，一是大盘趋势角度。当前A股市场中短线的走势仍不宜悲观。新增资金虽然不会一下子潮涌过来，但细水长流，也使得A股形成了清晰的慢牛格局；二是个股运作主线：如果着眼于2016年春季行情，新兴产业股的主线仍然不可忽视。其中，医疗服务股仅仅因为华大基因的上市就出现了一波脉冲行情，就说明了新兴产业股的强弹性。
因此，在操作中，建议投资者短线跟踪高现金流、低估值的品种。但中长线角度来看，积极跟踪医疗服务股、大数据产业股、幼儿教育产业股、新能源动力汽车产业股等品种。
三、价值线研究院：重点关注中盘成长股
综合最近盘面变化和机构最新观点，可以得出以下几个基本判断：
1、新股和次新股由于8月27日以来涨幅比较大，不少股票已创历史新高。目前该板块已出现分化，少数有业绩和成长支撑的公司仍可逢低关注，大多数公司已出现高位见顶，短线应回避；
2、金融地产能否成为主线，目前尚需观察。该板块静态市盈率比较低，但除保险外，成长性较差，短线可适当关注龙头公司动向；
3、一些滞涨的且未来有明显成长想像空间的中盘成长股有望迎来机会，投资者可耐心播种，比如价值线研究院近来推出的“2016翻倍潜力股”中的振华科技、中体产业等。
4、投资者配置原则：五成仓位布局中线，二、三成仓位抢热点龙头，短线操作要快，赚钱走人，有时不赚钱也要走人。
链接：
部分“2016年翻倍潜力股”最新跟踪与简评
价值线微信建议关注的9只“2016年翻倍潜力股”，除润达医疗停牌外，其余8只个股6涨2跌，其中，振华科技、苏宁环球、普利特涨幅均超4%。今日重点跟踪振华科技、中体产业。简评如下：
振华科技(000733)：坚定逢低买入
11月21日入选，收盘参考价27.38元。公司主营高新电子及新能源锂电池。去年完成非公开增发募集10亿元，用于强化现有盈利业务，确保未来持续增长。行业看，国家用600亿扶持存储芯片表明了对于芯片自主可控软硬件国产化的坚定决心。而新能源也是未来产业转型的方向。公司属于军工电子+新能源双轮驱动。
安信证券认为，按照公司业绩稳定增长的保守预期，公司基本是军工电子元器件公司的最低估值，而且还未考虑公司的平台价值。安信证券和集团层面交流确认振华科技在集团内信息安全的平台地位，坚定推荐振华科技公司作为CEC国内军工信息安全大平台，目标市值在200亿以上。
该股今日涨5.25%，收报24.46元，操作上可逢低买入，中线持有。
中体产业(600158)：中盘股，大文化体育品种，继续持有
11月7日入选，收盘参考价22.29元。公司是国家体育总局控股的唯一一家上市公司。是证金救市重仓品种，目前证金、汇金直接、间接持仓比例超过14%。该股今日跌1.27%，收报24.95元，已逢低买入的可中线持有。
http://weixin.100md.com
返回 价值线 返回首页 返回百拇医药